Below is the uncorrected machine-read text of this chapter, intended to provide our own search engines and external engines with highly rich, chapter-representative searchable text of each book. Because it is UNCORRECTED material, please consider the following text as a useful but insufficient proxy for the authoritative book pages.
PO PO RTÂ MAC RTÂ M KENZIEÂ R ACK AILÂ EXTE ENZ Â NSION IEÂ RAILÂ EXTENS 40 ION Â
 41  The MatanuskaâSusitna Borough (MSB) and the Alaska Railroad Corporation (ARRC), a state owned railroad, jointly undertook the construction and proposed operation of a new thirtyâ twoâmile rail line to connect the MSBâs Port MacKenzie to ARRCâs rail system. The rail extension provides a shorter, more efficient rail route to connect Port MacKenzie to Houston, Alaska. This rail line will support the economic development of fossil fuels and natural resources for export. New LNG and chemical facilities near the tide flats are envisioned but require rail connection to Alaskaâs interior in order to be viable. The shorter rail route is expected to divert trucks from the more circuitous highway, and will reduce congestion and highway maintenance associated with heavy trucks.  The inland area has grown rapidly in recent years due the energy developments, and needs access to rail to export bulk commodities to new markets.  In December 2011, after the National Environmental Policy Act review, the Surface Transportation Board authorized ARRC to begin building the new rail line. Construction was divided into eight segments which begin in 2012. The project includes an Environmental Impact Statement (EIS) as required by the National Environmental Policy Act (NEPA). The EIS and associated studies identified and analyzed feasible alignment alternatives, preliminary engineering design, and alternatives. Construction costs were estimated and the projectâs economic, financial and engineering feasibility was confirmed. Rightâofâway acquisition has been completed for all 32 miles of the project.  Project Budget Project Background Port MacKenzie, located in Upper Cook Inlet, within MSB, has a deep draft dock (60 feet at low tide) that requires no dredging and can serve the worldâs largest ships (Panamax and Cape Class vessels). The portâs 8,940 upland acres and 1,300 tideâland acres provide sufficient lay down area to accommodate bulk storage, supporting transport activities and processing facilities, as well as rail and terminal facilities for efficient train loading and unloading. Port MacKenzie specializes in moving heavy industrial and bulk cargo. The rail expansion will complement the portâs existing capabilities and support economic development at the port and inland. The rail expansion project also includes a 14 acre rail loading facility near Houston, AK, a fuel tank farm, and a mile long loop track to provide a safe and efficient rail staging area supporting potential petrochemical facilities and up to five LNG export operations. The port, Americaâs northernmost deep draft dock, is scheduled to be connected to the rail in 2017. The loop track, when completed, will be the longest industrial loop in the state of Alaska and will support offloading cargo from railcars directly to ships.  The port also has expansion plans to connect PROJECT BUDGET State Legislative Appropriation $184,000,000 General Obligation Bonds $30,000,000 Funding Gap $125,000,000 Total Project Cost $339,000,000 CASE STUDY 4 â Port Mackenzie Alaska Rail Extension Partners: State of Alaska, Alaska Railroad Corp., STBÂ
42 the deep draft dock with the existing Bulkhead Barge dock. The deep draft dock will be accessed by two new trestles and a second conveyor system to allow for efficient loading of import and export commodities simultaneously. Port MacKenzie specializes in moving heavy industrial and bulk materials through Alaska and beyond. The connection of new rail infrastructure to existing port terminal assets will make Port MacKenzie ideal for large industrial projects and valueâadded export processing facilities. MSB is the lead agency in the project development and construction. Upon completion the rail line will be turned over to ARRC.  Construction was divided up into six phases which begin in 2012 which includes eight rail segments. The first three segments (1, 3 and 6) were begun in March 2013 and awarded to three separate contractors. The project requires substantial cross drainage, 110 culverts will be installed along the entire route.   Segments 2, 4 and 5 were begun in summer of 2013. Segments 7 and 8 were planned to begin in 2014 and 2015. The MatanuskaâSusitna Borough was allotted $116 million for funding for the rail extension project, in the form of state legislative appropriations. Further state appropriations of $126 million was requested in order to complete the project. A $30 million general obligation was approved for the project in November 2012. Stages 1, 3, 4 and 6 of the project have been funded. Nearly $60 million is reserved for segments 2 and 5, while $66.5 million will be kept for segments 7 and 8. The funding was expected to be approved in the 2013 legislative session but due to the downturn in the energy market the state has a $3.5 billion deficit and is unable to provide additional funding. Project Partners ï· The MatanuskaâSusitna Borough (MSB) â lead agency ï· Alaska Railroad Corporation (ARRC) â operating entity ï· Surface Transportation Board (STB) â Manager of environmental review Project Objectives MSB needs a critical rail connection between the port and Alaskaâs interior in order to realize economic development opportunities associated with the deep water port near Point MacKenzie. This tidewater facility will complement the Port of Anchorage which cannot handle the projected cargo associated with this project. Planning studies completed over the past thirty years have resulted in a barge dock in place today with a proposed expansion trestle, which expand the regionâs moorage facilities for deep draft vessels. Interior Alaska produces wood chips and coal for export and relies on deep draft vessels to move these products to market.  Petroleum products and an envisioned LNG terminal could also be established at Point MacKenzie, which would create jobs and boost the local economy. To be viable, a loop rail track and storage facilities would be required. The objective of this rail extension is to provide industrial access to increase economic development, regional economic competitiveness, and job creation. The line would result in mode conversion from truck to rail which would result in improved air quality and reduced highway maintenance in the state. Today the port is accessed only by highway and marine vessels.Â
 43  Project Achievements A rail track has been two thirds completed but lacks funding to complete the project. Stateâofâ theâart drainage systems have been designed and installed to preserve the environment and the asset life of the railroad.  Environmentally sensitive facility design and construction methods have been used. Separate contractors were hired and assigned to separate construction segments, to allow maximum progress during the short construction season. Voter support was secured to pass a ballot initiative for state funding. This project has been identified and prioritized in the Alaska State Rail Plan. Project Results When complete, the new rail route connecting Port MacKenzie and Houston will boost mining operations in the region by cutting the distance between the port and the interior region by 141 miles (227 km), which will reduce transportation costs. Low cost competitive transportation access is expected to result in a surge in mining activity along the rail line extension, especially in locations that were underserved by inadequate transportation access. The port will also be able to increase bulk exports upon completion of the new railway line. The rail loop of the port will be able to accommodate 110 rail cars upon completion, which will lead to a significant increase in cargo offloading efficiency. The port is currently only accessible by a 40âmile (64.4 km) road that starts from the highway at Wasilla. After the rail line is built it will have multimodal access to expand the current economic catchment area. The entire route of the railway extension will include 110 cross drainage culverts and eight bridges, as well as crossings for trail users and wildlife. When complete, the project will include the longest rail car loop in Alaska, the extension will offer highlyâefficient offloading of bulk resources from train to ship. For interior shippers, the new rail extension shortens the distance to tidewater. Increased rail freight activity, and development stimulated by the rail extension, will benefit rail belt communities through increased employment, new rail industries will contribute to the state and community tax base, and the project will bolster the overall economic health of the region. With room for staging and assembling, Port MacKenzie can become an ideal site for large construction projects, such as oilfield modules or pipeline assembly.   Lessons Learned This project was undertaken when the price of oil was high and projected to remain so. Oil related revenues for mining and drilling activities bolstered the stateâs financial position and funded the stateâs appropriations to fund the expansion.  MSB, a regional government authority along with the Alaska Railroad, a state owned company, undertook the project. At the time, no revenue stream was set up to monetize a public private partnership funding alternative because it was not anticipated that the price of oil and the stateâs economy would soften.  Upon project completion, the plan was to turn the rail extension over to ARRC for operation.  When the economic downturn struck, the state ran into a revenue shortfall and was no longer able to fund the Port MacKenzie rail extension. AARC did not have financing available to complete the final third of the project. MSB and AARC are now exploringÂ
44 alternative funding sources to complete the project. Based on the project plan, the rail was the last part of the project to be completed. Given a revenue shortfall, no rail is in place and no secondary operations can be undertaken to generate revenue until the track is in place. Every year of funding delay increased the project cost by approximately 5 percent per year, according to the port director. Innovative Funding Measures This is an innovative project because MSB has taken the leadership, with a state owned railroad to develop a 32 mile segment of new railroad. The funding has come exclusively from the state through appropriations and a general obligation bond. In response to the economic downturn and the state budget deficit, MSB and the ARRC are looking into TIFIA loans that the state would execute; however, the state is not in a position to undertake this option. A second option includes private financing. The possibility of foreign direct investment has been examined.  What was innovative in the project? MSBâs and ARRCâs partnership was innovative. MSB, a local unit of government, taking the lead in the project was also unique. A vision to extend a rail corridor, beyond port boundaries, to the Alaska Interior to boost shipping volumes and economic development was innovative given the economic conditions at the time. What measures were used to assess performance? No rail performance measures were identified. The project has not been completed. How does this case study demonstrate freight funding programs in this state? The state does not have a rail funding program. To date single projects have been addressed via legislation. The most recent state rail plan recommends a state funding program to address the myriad of rail projects identified. State rail plan objectives identify future rail extensions/new railroads are needed to support resource development. The State Rail Plan Vision, âThe state of Alaska will use rail to foster growth and trade, build prosperity, connect and support communities, and provide safe and efficient freight and passenger services coordinated with other transportation modes, regionally and internationally,â supports the MSB rail development vision.  The MSB rail project meets each of the eight state rail plan goals:Â ï· Goal 1: Promote Economic Development in Alaska ï· Goal 2: Enhance Safety ï· Goal 3: Encourage Partnership and Collaboration ï· Goal 4: Support Improvements to System Preservation, Efficiency, and Capacity ï· Goal 5: Improve Connectivity of the Transportation System ï· Goal 6: Enhance Quality of Life and Environmental Sustainability ï· Goal 7: Address Community Issues that Arise from Urban Development around Railroads ï· Goal 8: Establish a Recurring Public Capital Investment Program
 45  Project Status and Timeline ï· In June 2007, MSB and ARRC signed a Memorandum of Agreement to pursue environmental work, engineering and alternative analysis in support of the Surface Transportation Board (STB)âled environmental document for a Port MacKenzie rail line extension.Â Â ï· Following an extensive environmental review process, the STB issued a record of decision in 2011 recommending the Mac East Variant (Mac Central) and Houston South route.Â ï· 2011â2013: Construction bids awarded to Bristol Construction (Segments 1 and 4), Quality Asphalt Paving (Segment 3), and Granite Construction (Segment 6).Â ï· June 4, 2013: Groundâbreaking ceremony.Â Â ï· 2014: Segments 1, 3 and 6 substantially complete.Â ï· 2015: Segments 4 and 5 substantially complete.Â ï· Late 2019: Anticipated completion, pending funding.    Â